某貴金屬交易中心通過(guò)“會(huì)員”公司利用QQ、微信、論壇等多種方式，引誘個(gè)人投資者通過(guò)該中心進(jìn)行“某某銀”投資。投資者通過(guò)“會(huì)員”公司在交易中心開(kāi)戶后，直接進(jìn)行網(wǎng)上交易下單，買(mǎi)賣(mài)“某某銀”的標(biāo)準(zhǔn)化合約產(chǎn)品、采用保證金和T+0連續(xù)競(jìng)價(jià)等方式進(jìn)行交易。由于保證金杠桿較高，且“會(huì)員”公司雇傭所謂“投資顧問(wèn)”為增加手續(xù)費(fèi)收入故意攛掇投資者反復(fù)頻繁交易，造成投資者本金遭受重大損失。

案例評(píng)析

投資者應(yīng)根據(jù)自身風(fēng)險(xiǎn)承受能力慎重選擇合法交易場(chǎng)所進(jìn)行投資交易。按照相關(guān)法律和政策，地方政府批準(zhǔn)設(shè)立的各類交易場(chǎng)所不得開(kāi)展期貨或變相期貨交易。投資者在進(jìn)行投資交易時(shí)既要明辨交易場(chǎng)所的合法性，也要了解交易方式，防范非法期貨活動(dòng)。

一是要分清交易場(chǎng)所。按照《期貨交易管理?xiàng)l例》的相關(guān)規(guī)定，期貨交易應(yīng)當(dāng)在依法設(shè)立的期貨交易場(chǎng)所進(jìn)行，未經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)或者國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)管管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)，任何單位或者個(gè)人不得設(shè)立期貨交易場(chǎng)所或者以任何形式組織期貨交易及其相關(guān)活動(dòng)。目前，依法設(shè)立的期貨交易場(chǎng)所為上海期貨交易所、大連商品交易所、鄭州商品交易所和中國(guó)金融期貨交易所四家。除上述四家外，其他交易場(chǎng)所都不得組織期貨交易及相關(guān)活動(dòng)。

二是要了解交易方式。在分清交易場(chǎng)所的基礎(chǔ)上，投資者還要了解參與投資的交易方式。根據(jù)相關(guān)法律和政策，地方各類交易場(chǎng)所有“六不得”的禁止性規(guī)定，具體為：（一）不得將任何權(quán)益拆分為均等份額公開(kāi)發(fā)行；（二）不得采取集中交易方式進(jìn)行交易；（三）不得將權(quán)益按照標(biāo)準(zhǔn)化交易單位持續(xù)掛牌交易；（四）權(quán)益持有人累計(jì)不得超過(guò)200人；（五）不得以集中交易方式進(jìn)行標(biāo)準(zhǔn)化合約交易；（六）未經(jīng)國(guó)務(wù)院相關(guān)金融管理部門(mén)批準(zhǔn)，不得設(shè)立從事保險(xiǎn)、信貸、黃金等金融產(chǎn)品交易的交易場(chǎng)所，其他任何交易場(chǎng)所也不得從事保險(xiǎn)、信貸、黃金等金融產(chǎn)品交易。

三是要加強(qiáng)防范、依法維權(quán)。投資者在參與投資前一定要“擦亮眼睛”、加強(qiáng)防范。根據(jù)法律和相關(guān)政策，地方各類交易場(chǎng)所均由省級(jí)人民政府按照屬地管理原則負(fù)責(zé)日常監(jiān)管、違規(guī)處理和風(fēng)險(xiǎn)處置。如果投資者懷疑交易場(chǎng)所或其分支機(jī)構(gòu)存在違法違規(guī)問(wèn)題，可以向交易場(chǎng)所或其分支機(jī)構(gòu)注冊(cè)地省級(jí)人民政府反映，如果認(rèn)為其行為涉嫌構(gòu)成犯罪，可攜相關(guān)證據(jù)材料向公安機(jī)關(guān)報(bào)案。